De toezichthouder onderzocht twee scenario's voor banken en verzekeraars: één waarbij de economie snel herstelt en internationale samenwerking goed van de grond komt en één waarbij de recessie langer aanhoudt.

Forse ingrepen
Maar in beide gevallen wachten de bankiers en verzekeraars nog forse ingrepen, zo valt op te maken uit het rapport The Dutch financial system. Banken moeten rekenen op afnemende vraag naar hypotheken en consumentenkrediet. Als ze hun winsten op peil willen houden én voldoen aan op handen zijnde strengere kapitaaleisen, moeten ze hun kosten verlagen en/of hun opbrengsten verhogen.

Kostenverlaging kan volgens DNB enerzijds door grotere efficiency (lees: meer doen met minder mensen); anderzijds door een beter risicobeheer op slechte leningen.

Kansen voor opbrengstverhoging
Maar de bank ziet ook mogelijkheden voor opbrengstverhoging: verbeteren van de klanttevredenheid én "faire tarieven" rekenen voor betalingsverkeer. (De toezichthouder gaat niet in op de vraag of dit niet op gespannen voet staat met elkaar.)

Nederlandse banken maken de kosten voor het betalingsverkeer namelijk niet goed met hun standaardtarieven, zo schrijft DNB. Elders in Europa is dat wel het geval. Mede hierdoor hebben Nederlandse banken lagere marges dan hun buitenlandse collega's. Maar hun kosten zijn ook veelal lager: ze profiteren bijvoorbeeld van de hoge bevolkingsdichtheid in ons land waardoor men met relatief weinig vestigingen veel klanten kan bedienen.

Toekomst verzekeraars
Verzekeraars gaan helemaal een lastige tijd tegemoet. Banksparen, compensaties voor woekerpolissen en grotere transparantie over de provisies die ze rekenen, zijn allemaal factoren die hen niet helpen.

De kosten van Nederlandse verzekeraars zijn juist relatief hoog, in vergelijking met hun buitenlandse concurrenten. DNB schrijft dat toe aan de hoge verkoopkosten via tussenpersonen (die in Nederland zeer belangrijk zijn voor de verzekeringenverkoop) en de relatief complexe producten.

DNB signaleert een "gebrek aan kostenbewustzijn" bij de verzekeraars: hun kosten namen de afgelopen jaren toe terwijl die bij hun concurrenten elders in Europa juist daalden.

Zonder het expliciet te maken suggereert de toezichthouder dat verzekeraars simpeler producten moeten aanbieden en goedkopere distributiekanalen dienen aan te boren.