Dat blijkt uit een inventarisatie van Z24, van Nederlandse en Duitse spaarrekeningen zonder voorwaarden en met variabele rentes.

Europese landen concurreren momenteel met garanties die ze spaarders geven voor wanneer een bank omvalt. In Nederland geldt tot oktober dit jaar een dekking van honderdduizend euro. Minister Bos van Financiën moet nog beslissen hoe het daarna verder gaat.

Europees minimum
In Europees verband is een voorstel in de maak om de minimumgarantie voor spaarders te verhogen van 20 duizend euro naar 50 duizend euro. Onduidelijk is in hoeverre leden van de Europese Unie de vrijheid behouden om bovenop dit minimum eigen toezeggingen te doen.

Momenteel is wel sprake van spaarconcurrentie, waarbij Duitsland één van de hoogste dekkingen heeft voor spaarders.

Duitse veiligheid
Het Duitse systeem kent drie lagen. Op de eerste plaats is er de Europese minimumdekking van 20 duizend euro.

Daarbovenop komen vangnetten die verschillende bankenclubs hebben opgezet en die gefinancierd worden door de deelnemende banken.

Zogenoemde 'Private Banken' bieden een dekking die gerelateerd is aan het eigen vermogen. Voor klanten komt dit meestal neer op garanties voor spaartegoeden die uiteenlopen van enkele miljoenen euro's tot één miljard euro per klant. Regionale 'Landesbanken' hebben vangnetten opgezet die zelfs volledige dekking van spaartegoeden beloven.

Derde laag is de toezegging die de Duitse regering afgelopen oktober deed. Bondskanselier Angela Merkel gaf aan volledig garant te staan voor de vangnetten die banken hebben opgezet. "Dit betekent niet dat de regering nieuwe wetgeving invoert, maar dat de bestaande vangnetten extra achtervang hebben", legt de woordvoerder van het Bundesverband deutscher Banken uit.

Zolang de extra garantie van de Duitse regering in stand blijft, maakt het dus niet uit of de minimumgarantie voor spaarders van 20 duizend euro naar 50 duizend euro wordt verhoogd.

ING Diba wel, NIBC niet
De hoge Duitse garantie op spaartegoeden maakt de spaarmarkt bij de oosterburen potentieel aantrekkelijk. Fiscaal is er geen verschil. Wie in Duitsland een spaarrekening opent moet dat tegoed voor de Nederlandse fiscus bij zijn vermogen in Box 3 optellen, laat de woordvoerder van het ministerie van Financiën weten.

Wat betreft de rente die je in Duitsland krijgt is het echter slikken. Nederlandse spaarders krijgen al gauw een procentpunt minder.

Z24 bekeek de toprentes van vrije Duitse spaarrekeningen, waarbij actietarieven en banken die beperkingen opleggen met betrekking tot de inleg eruit zijn gehaald. Ook zijn alleen banken meegenomen die onder de Duitse garantieregeling vallen.

Gevolg is dat bijvoorbeeld ING's Duitse internetbank ING Diba wel meedoet, omdat deze een Duitse bankvergunning heeft. Maar de Nederlandse bank NIBC Direct, die sinds kort in Duitsland actief is met een scherpe rente van 5 procent, valt buiten de boot. Want de Duitse dochter van NIBC valt onder het Nederlandse depositogarantiestelsel.

Lagere Duitse rente
Leg je de top tien van banken met Duitse spaargaranties tegenover de top 10 van Nederlandse spaarrekeningen, zoals verzameld door de site spaarinformatie.nl, dan winnen de Nederlandse stunters het glansrijk. Gemiddeld biedt de Duitse selectie een vrije spaarrente van 3,7 procent, tegen 4,7 procent voor de Nederlandse toprentes.

Zie de grafieken: Duitse toprentes en Nederlandse toprentes.

Opvallend aan het Duitse lijstje is dat ING Direct, afgezien van actietarieven, ver buiten de top-10 valt met een basisrente van 2,25 procent. Dit is opmerkelijk, want in het buitenland profileert de spaardochter van ING zich als een no-nonsense-bank met lage kosten en scherpe rentetarieven.

Per saldo resteert een heldere afweging. Sparen in Duitsland biedt voorlopig extra veiligheid als een bank omvalt. De keerzijde is dat Nederlandse spaarders in veel gevallen een lagere rente voor lief moeten nemen.